2024或是监管大年，开门红越来越难，一季度规模预计收缩。文丨艾伦出品丨热浪财经今天，我们聊一聊行业趋势，从一季度看对2024全年的预测。

作为个贷行业长期的观察者，「热浪财经」观察到今年行业几个趋势：

个贷弱复苏，春节行业收缩5千亿，增长预期降低

规模方面，2023年末全国银行业消费金融余额56.15万亿，其中期限在1年以内消费贷余额9.55万亿，同比增速依然低迷（12月2.3%）。

2月银行业消费贷款余额下降5190亿元至55.97万亿，其中期限在1年以内消费贷余额下降3770亿元至9.21万亿。头部平台规模增长触顶，蚂蚁、陆金所、美团、度小满、京东、360、乐信等的规模增长迟缓也是主要特征，各家的放款目标大都保守或收缩。
以消费贷为主的中小银行，学人家大型银行非要在一季度超越常规发展，达到开门红的好效果，往往“事倍功半”。
因为每年1-2月的春节因素导致消金行业规模下降和风险波动，3月又逢315消保问题频出导致不敢放量，大行拼命压降消费贷年利率到3%以内，一季度中小银行业的“消费贷-开门红”显得越来越不合时宜。

我们用行业36个多月的数据来说话。

本表统计全国范围的银行业存款类金融机构的全量消费贷款数据

从上图数据可以看出两点：
一是短期消费贷按往年趋势，春节所在月面临下降压力。
短期消费贷余额 1-11月“弱复苏”，12月环比下跌246亿元，个人消费贷款同比增速维持低位<4%；春节假期大家不上班外，大家年终发了还债也是一个趋势，多方面原因导致每年春节所在月行业规模都在收缩。
二是长期消费贷（主要是房贷等长期贷款）自2022年开始增长接近停滞，此时或是大家卖房的好时机，毕竟贷款指标已经显示颓势。2023年7、8月环比下跌 1027、61亿（房贷利率政策调整），9-12月轻微增长，各种利好下贷款规模也未见大的好转趋势，不跌微增已经算好了。

虽然2023年12月份短期消费贷款的同比增速轻微抬头，从11月的1.9%上升至2.3%，但还没走出独立行情，2024年各同业机构实现新年目标依然有很大压力。

个人经营贷维持稳增长，短贷规模和增速小于长贷
2022年5月26日人民银行印发《关于推动建立金融服务小微企业敢贷愿贷能贷会贷长效机制的通知》，9-12月增长停滞；2023年全年短期个人经营性贷款余额增长1.30万亿元，长期个人经营性贷款余额增长1.94万亿元。

“两增两控”效果明显：
“两增”即单户授信总额1000万元以下（含）小微企业贷款同比增速不低于各项贷款同比增速，贷款户数不低于上年同期水平。

“两控”即合理控制小微企业贷款资产质量水平和贷款综合成本。

中小银行的开门红，“事倍功半”
每年银行的一季度开门红，力争信贷资源早投放早收益，过去多年确实是这样干的。
2020-2023年每年第一季度（1-3月）的人民币贷款增量占当年人民币贷款总额度的比例情况如下。

我们用行业近几年的数据来说话。

2023年末社融存量378.09万亿元，同比增长9.5%；人民币贷款余额235.5万亿，占同期社融存量的62.3%，同比增速放缓至10.9%。
企业贷款规模和同比增速是住户贷款约2倍，增速降至13%；个贷增速低位6.8%。

通俗点讲：
一是现在人民币贷款增速下降，企业贷款的增长好于住户贷款。二是以消费贷为主的中小银行，学人家大型银行非要在一季度超越常规发展，达到开门红的好效果，往往“事倍功半”。
因为每年1-2月的春节因素导致消金行业规模下降和风险波动，3月又逢315消保问题频出导致不敢放量，大行拼命压降消费贷年利率到3%以内，一季度中小银行业的“消费贷-开门红”越来越不合时宜。
在各家头部助贷平台纷纷收紧风控，收缩月放款规模时，各家中小银行除了相互内卷、卷“获客”、卷“降价“、调整风险策略，也没有太好的手段。

个贷新规发布，2024年或是监管大年
2024年2月2日国家金融监督管理总局发布《个人贷款管理办法》《固定资产贷款管理办法》《流动资金贷款管理办法》（以下简称“三个办法”），于2024年7月1日起施行。
金融监管总局对贷款用途、受托支付、贷款期限、分期还款等内容予以进一步修改完善，明确了合理拓宽固定资产贷款和流动资金贷款的用途及贷款对象范围，优化流动资金贷款测算要求。

需要注意新增要求，对于期限超过一年的流动资金贷款，原则上实行本金分期偿还。这对新增业务的开展会受影响，本金分期偿增加了借款人的还款压力。

有三方面值得关注
一、不再考核受托支付走款占比。这对实际业务中存在的虚假的各类受托支付业务是一大利好，不用再为了合规而合规。
新规优化调整了受托支付金额标准，与当前我国经济发展水平相适应。对于个人贷款，明确单次提款金额超过三十万元人民币的个人消费贷款，以及单次提款金额超过五十万元人民币的个人经营贷款，应采用受托支付方式。
二、个人消费贷款最长5年，经营贷最长10年。
对比之前：2010年发布的《个人贷款管理暂行办法》中，个人贷款的期限和利率应符合国家相关规定，没有具体的贷款期限规定。新规对于贷款期限进行了明确规定。
负面影响：之前个人经营贷，对外的期限各地有打出20年宣传口号，现在授信和用信的期限都明确了不能超过最长不超过十年，并且监管机构要求对期限超过一年的用于生产经营的个人贷款和流动资金贷款，至少每年对该笔贷款对应的授信进行重新评估和审批。循环贷也越来越少，经业内人士了解，银行业等金融机构对一些客户的授信普遍压降或者取消了。
这样修订也是为了限制贷款期限和打击当前流行的拿低利率的个人消费贷和经营贷去置换高利率的长期房贷。需要注意，新规明确规定，如果挪用经营贷到房地产将追究相应法律责任。
三、新规对贷款流程的优化，支持视频面谈电子面签。
本次新规对贷款流程的优化，支持视频面谈、数据电文签约等非现场办理业务。对于金额不超过二十万元人民币的贷款，可通过电子银行渠道签订有关合同（不含个人住房贷款）。当面签约的，贷款人对签约过程进行录音录像并妥善保存相关影像。
20万元内贷款，可以不用下户实地调查，采取非现场间接调查手段核实相关信息真实性。这对银行业等金融机构以及助贷机构都是一大解放，更多精力聚焦大额客户、高风险客户。最后说几句话

说完上述市场和监管趋势，再说说我们对2024的分析和判断：
2024年2月全国消费贷余额下跌5782亿元，3月又逢315消保问题频出导致不敢放量，一季度银行业的“开门红”越来越难。一季度行业规模和风险表现继续震荡；消金行业步入规模和盈利“低速增长新常态”，部分平台收缩规模，合规成本升高，定价和盈利水平下降。
个人经营贷维持稳增长，短贷规模和增速小于长贷。经营贷将是2024年发力点之一。
2024年或是监管大年。《商业银行资本管理办法》的实施，银行对大量未用信客户的授信额度进行了集中收紧和清退；个贷新规等发布也为行业的合规之路提出来新的要求。从2023年受到监管检查的银行等金融机构反馈，对客身份审查、收入负债认定、额度管控、对客利率、催收管理、担保核查、资金流向、个人信息保护等金融消费者权益保护各方面是检查的若干重点。
“三个办法”是工作会议之后的又一个行业关注点。国家金融监督管理总局1月30日召开2024年工作会议，这是其成立以来第一次工作会议，会议提到的八个方面工作，首位的是“全力推进中小金融机构改革化险”为八项工作。会议指出，坚决落实强监管严监管要求。
行业步入新常态，等待春暖花开。三年疫情的对金融行业的冲击影响颇大，信贷资产风险逐渐暴露，疫情后行业也没有迎来反弹式爆发。银行业可选的优质资金投放路径并没有那么多，那么多不合时宜的消费贷“开门红”，可见行业焦虑，期待2024年行业经过一季度的震荡休整后能稳中有增。